Спілка польських банків (ZBP) оприлюднила дані, які напевно змусили банкірів зітхнути. Чистий прибуток усього банківського сектору Польщі у 2026 році може скоротитися приблизно на 29–30 відсотків – з майже 49 млрд злотих, зароблених у 2025 році, до близько 35 млрд злотих. Це найбільше одноразове коригування результату сектору за останні роки, і його причина не є секретом: урядове підвищення ставки податку на прибуток (CIT) для банків з 19 до 30 відсотків, що діє з початку 2026 року.
Звідки цей спад
За розрахунками ZBP, вищий CIT відповідає за 35–40 відсотків усієї негативної тенденції в результатах банків. Це найбільший окремий чинник, але не єдиний. Ще близько 25 відсотків спаду пояснюється зниженням процентних ставок, яке обмежує процентну маржу – основне джерело заробітку банків на кредитах і депозитах. Решта приблизно 25 відсотків – це зростання операційних витрат: зарплати, технології, регуляторні вимоги та обов'язкові внески до галузевих фондів.
Масштаб цієї зміни вже видно в даних за перше півріччя 2026 року. Чистий результат усього сектору за цей період становив 21,4 млрд злотих, тобто майже на 9 відсотків менше, ніж рік тому. Це ще не повний ефект підвищення CIT – друге півріччя покаже більше, оскільки банки лише вчаться працювати в новому податковому режимі.
Не всі банки постраждали однаково
Варто підкреслити, що картина не є однорідно похмурою. mBank, попри загальносекторальний тиск, показав найкращий результат у своїй історії – це доводить, що окремі установи здатні зростати навіть у складнішому регуляторному середовищі, якщо мають добре диверсифікований бізнес і контролюють витрати. Bank Pekao, своєю чергою, заробив у другому кварталі 2026 року 1,52 млрд злотих чистого прибутку – менше, ніж рік тому, але помітно вище очікувань аналітиків. Іншими словами: сектор загалом сповільнюється, але не всі гравці сповільнюються з однаковою швидкістю.
Що це означає для звичайного клієнта банку?
Тут починається частина, яка цікавить більшість із нас – адже цифри ZBP — це не лише матеріал для біржових аналітиків, а реальний сигнал того, чого варто очікувати під час наступного візиту до мобільного банкінгу.
Комісії за обслуговування рахунку та додаткові послуги
Коли податок забирає в банків більшу частину прибутку, природною реакцією керівництва є пошук способів відновити рентабельність десь-інде. Історично одним із перших місць, куди дивляться банки в такій ситуації, є комісії за ведення рахунку, картку, міжнародні перекази чи зняття готівки в банкоматах інших мереж. Це не означає автоматичної хвилі підвищень уже завтра – банки конкурують між собою і знають, що клієнт сьогодні легко порівняє пропозиції та перейде до іншого банку – але тиск на структуру комісій у найближчі квартали буде реальним. Це гарний момент, щоб самостійно перевірити, чи поточний рахунок усе ще конкурентний, наприклад, переглянувши рейтинг найкращих особистих рахунків і порівнявши його з тим, що маєте зараз.
Маржа за споживчими та іпотечними кредитами
Другий напрямок, де ефект вищого CIT і нижчих ставок може бути відчутним, – це кредитні маржі. Банки, прагнучи утримати рентабельність капіталу (ROE) на прийнятному для акціонерів рівні, можуть підвищувати маржі, які додаються до референтної ставки за новими кредитами – як споживчими, так і іпотечними. На практиці це означає, що навіть якщо базові індекси знижуються, загальна вартість кредиту для клієнта не обов'язково падає з тією самою швидкістю, бо банк компенсує собі різницю вищою маржею. Для того, хто планує взяти споживчий кредит на ремонт або обмірковує іпотеку, це означає одне: варто уважно порівнювати пропозиції, адже розрив між банками в найближчі місяці може збільшитися. Перш ніж підписувати договір, перевірте актуальне зіставлення на сторінці найкращих споживчих кредитів – різниця в кілька процентних пунктів маржі за кредитом на десятки тисяч злотих може означати реальні сотні злотих на рік.
Ставки за депозитами та ощадними рахунками
Третій фронт – це заощадження. Банки заробляють на різниці між тим, що платять за депозитами, і тим, що стягують за кредитами. Коли тиск на результат зростає з двох боків одночасно – вищий податок і нижчі ставки – одним із найпростіших способів захисту маржі є уповільнення темпу зростання (або пришвидшення темпу зниження) ставок за депозитами та ощадними рахунками. Для клієнта, який тримає заощадження в банку, це означає, що варто стежити за ринком активніше, ніж зазвичай, – акційні пропозиції, високі ставки на нові кошти чи короткострокові депозити можуть з'являтися і зникати швидше, ніж досі, залежно від того, який банк саме потребує припливу депозитів. Регулярний перегляд рейтингу найкращих депозитів та найкращих ощадних рахунків сьогодні є не просто цікавинкою, а реальним способом захистити реальну вартість своїх заощаджень.
Темп інвестицій у цифрові послуги
Четвертий, менш очевидний на перший погляд, наслідок стосується темпу, з яким банки інвестують у розвиток мобільних застосунків, нові функції миттєвих платежів, автоматизацію обслуговування клієнтів чи захист від шахрайства. Нижчий чистий прибуток означає менше власних коштів на інвестиції та потенційно обережніші бюджети на наступні роки. Це не обов'язково означає відкат у розвитку – польські банки все ще залишаються серед лідерів цифровізації в Європі, – але реалістично можна очікувати, що темп упровадження новинок сповільниться, а пріоритетом стануть проєкти з найшвидшою окупністю, а не найефектніші для клієнта.
Що варто зробити
Для звичайного клієнта банку найважливіший висновок зі звіту ZBP – практичний: банківський ринок входить у період посиленого тиску на витрати, а це зазвичай рано чи пізно позначається на пропозиції – у комісіях, маржах або ставках за депозитами. Це не привід для паніки чи негайної зміни банку, але точно означає, що варто бути уважнішим, ніж зазвичай. Регулярне порівняння пропозицій – як кредитних, так і ощадних – перестає бути просто гарною практикою і стає реальним інструментом захисту власного бюджету в період, коли банки шукатимуть способи відновити рентабельність. Почніть із перегляду актуальних рейтингів рахунків, кредитів і депозитів на BankSorter – це кілька хвилин, які можуть реально перетворитися на заощадження в наступні місяці.